第1章：はじまりは知人からのひと言
「なぁ、ドル建ての一時払い保険、メットライフのサニーガーデンEXって知ってる？」
先日、知人からそう声をかけられた。
…正直、名前だけじゃピンと来ぇへん。
「サニーガーデンEX」って、なんやカフェの新メニューみたいな響きやけど、どうやら生命保険らしい。しかもドル建てで一時払い？うーん、頭の中に疑問が次々と浮かんできた。
頭に浮かんだ7つの疑問
- そもそも、ドル建ての一時払い保険って何？
普通の生命保険とどう違うんやろ？ - なんで生命保険なのにお金が増えるの？
保険って「保障」だけのもんちゃうん？ - 一時払いってどういう意味？
月払い・年払いはないの？なんで最初にドンと払うんや？ - ドル建てってことは、ドルで払わなあかんの？
そのドル、どこで用意するんや？ - なんでわざわざドルで払うん？
円で払ったらあかん理由でもあるん？ - メットライフ生命ってどんな会社？
日本生命や第一生命くらいしか知らんけど、安心してええんか？ - もし契約したら、何がどう増えて、どんなリスクがあるん？
これはもう、聞くだけじゃなく調べるしかないやろ。
こうして、あたしの「ドル建て一時払い保険ってなんやねん」調査が始まったわけや。
次は、まずこの保険商品の正体から明らかにしていくで。
第2章：7つの疑問を追いかけてみた（統一トーン版）
1. ドル建ての一時払い保険って何？
知人から「ドル建ての一時払い保険、サニーガーデンEXって知ってる？」と聞かれたとき、あたしの頭には「？」が並んだ。
とりあえず検索してみたら、契約のときに日本円でまとめて保険料を払い、そのお金をドルに換えて運用するらしい。ドルに換えるのがポイントなんやな？
でも、なんで生命保険をわざわざアメリカのドルにするんや？ってなるやろ。
そこで紹介してくれたメットライフの担当さんに直接聞いてみたら、「払ってもらったお金で米国国債を買って、その運用益で保障と投資を両立させるんです」と教えてくれた。
名前だけじゃ全然イメージできんかったけど、説明を聞くと意外と“二刀流”やったんよ。
…となれば次は、「なんで保険なのにお金が増えるん？」やな。
2. なんで保険なのにお金が増えるの？
保険って、掛け捨てのイメージが強いやん。あたしもそう思ってた。
でもこのタイプは、集めたお金を運用して、その成果の一部を契約者に戻す仕組みやった。運用先は米国国債や社債が多いらしい。
ただ、戻る額は為替の影響を受けるし、途中でやめたら元本割れの可能性もあると聞いて、ちょっと構えたわ。
これで「一時払い」の意味も気になってきた。
3. 一時払いってどういうこと？
一時払い＝契約時に全額をまとめて払うことやった。
「毎月払うほうがラクちゃうん？」と思ったけど、これは運用をすぐスタートできるのがメリットらしい。
ただし、一回払ったら長期間は動かせんから、ほんまに余裕資金じゃないとしんどいで。
この時点で、「ドル建て」って言葉の意味もきちんと押さえなあかんなと思ったんよ。
4. ドル建てってどういうこと？
ドル建て＝契約や運用の通貨単位が米ドルになるってことや。
支払いは日本円でもできるけど、契約内部ではドルに換えて管理される。
せやから、受け取るときの円換算レート次第で、金額が増えたり減ったりするんよ。
そしてここで忘れたらあかんのが、為替手数料や。
例えば、日本円で一時払い（まとめ払い）したお金をドルに換金するとき、両替レートに基づく手数料がかかる。これが結構大きい。
さらに、運用中に発生する利息や配当もドルで受け取るから、それを日本円に換えるときも手数料が必要になる。
つまり、為替リスクだけやなくて、「行き」と「帰り」の両方で手数料がかかる構造やね。
この時点であたしは、「じゃあなんでドルでやる必要があるん？」ってまた疑問が出てきた。だって、手数料がようけかかるやんな？
5. なんでドルで支払うのか？
担当さんの話では、米国は日本より金利が高いことが多いから、ドルで運用したほうが利回りを狙いやすい時期があるんやって。
それに、米ドル建ての国債や債券を買うには、アメリカさんのドルで決済せなあかん。そりゃドルが要るわな、と一応は納得。
でもやっぱり心配になるのは、「手数料を払ってまでほんまに利益が出るのか？」ってことや。
それともうひとつ、「この会社は大丈夫なん？」という別の不安も湧いてきた。だって、メットライフ生命って聞いたことなかったからな。
生命保険といえば、知り合いのおばちゃんが働いてる生保レディ、せいぜい日本生命や朝日生命の名前くらいやったから。
6. メットライフ生命ってどんな会社？
調べてみると、メットライフはアメリカ本社の外資系保険会社で、世界規模では歴史もある大手らしい。
日本市場でもそれなりにシェアはあるけど、国内大手と比べるとやっぱり知名度は劣る印象やな。
ただ、外資系ならではの商品ラインナップで、投資性を強調した保険が多いことも分かった。
7. どうやって増える？どんなリスク？
増える要因は、米国債などの利息と為替差益やった。
仕組みとしては、米国の金利が高い今なら4％前後の利回りを狙えるらしい。これって日本の銀行の金利と比べたら破格やろ。
ただし、ドル安になれば円換算での価値は下がるし、途中解約には違約金もあるから元本割れリスクもある。
「日本円が110円を切らなければ損はない」という説明もあったけど、裏を返せば利益がゼロになる可能性もあるってことや。
さらに、為替手数料は運用期間を通じてじわじわ効いてくる。
「保険やから安全やろ」という先入観は禁物やな、と痛感したわ。
もし海外旅行や留学など、将来ドルをそのまま使う予定がある人には相性がええかもしれへん。
でも純粋に資産形成したいだけなら、証券会社で直接「米国国債」を買えることも分かってきた。
ここにSBI証券や楽天証券の口座開設リンク（アフィリエイト）を置く流れも作れそうやな。
第3章：相続対策としての保険の位置づけ
保険のメリットとして、もうひとつ大きいのが相続税対策やった。
生命保険には「500万円 × 法定相続人」の非課税枠があるから、相続が発生するときに現金で受け取れる保険は節税の武器になる。
逆に言えば、相続税対策が必要ない人にとっては、このタイプの保険に入る意味が薄れる。
単純に「資産を増やすため」なら、投資信託や国債のほうがシンプルで透明性が高いからな。
あたし自身、「相続税対策ってほんまに必要なん？」と考えたとき、正直ピンとこんかった。
持ってる資産規模や家族構成次第では、必要のない人も多いやろうなと思ったわ。
第4章：調べて分かった結論
最初は「なんやそれ？」で始まったドル建ての一時払い保険やけど、調べてみたらメリットとリスクがはっきり見えてきた。
- メリット
- 米国金利を活かした利回りを狙える
- 保険機能と投資機能を一度に持てる
- 相続税対策になる
- リスク
- 為替リスク（円高になれば価値が下がる）
- 為替手数料が地味に重い
- 途中解約の元本割れリスク
- 相続対策が不要な人には不要
調査してみた結論としては、「資産形成が目的なら証券口座で米国国債や投信を買ったほうがわかりやすい」。
一方で、「相続税対策」や「保険としての安心感」を重視するなら、こういう保険商品も検討に値するかもしれん。
少なくとも、“保険やから安全” という思い込みは危険やと分かったのが、今回一番の収穫やな。
